推進普惠金融高質量發展，是新階段普惠金融發展的戰略目標。中小微企業融資難是當前急需破解的普惠金融難題之一。2021年12月22日，國務院辦公廳印發了《加強信用信息共享應用 促進中小微企業融資實施方案》（國辦發〔2021〕52號）（以下簡稱《實施方案》）。近日，按照《實施方案》精神，國家發展改革委辦公廳、銀保監會辦公廳印發了《關于加強信用信息共享應用推進融資信用服務平臺網絡建設的通知》（發改辦財金〔2022〕299號，以下簡稱《通知》）。兩份文件對信用信息數據促進中小微企業融資從頂層設計到部署落實作出了系統性安排，足以體現國家對中小微企業融資難題的高度重視。

《通知》要求“在4月底前實現省級節點與國家平臺、轄區內符合條件的地方平臺聯通?！薄疤嵘庞眯畔⒌目捎眯裕瑸殂y行提高中小微企業服務能力做好數據支撐。”也就是說，銀行機構和中小微企業期盼已久的融資信用平臺網絡，即將成為現實，中小微企業融資服務將進入數字化的新階段。這在面臨新冠疫情沖擊和經濟下行雙重壓力的當下，可謂是一場及時雨，對中小微企業融資發展具有非常重要的意義，亦將開啟普惠金融高質量發展的新篇章。

一、促進金融創新、擴大服務邊界

如何將金融服務延展到中小微企業，尤其是小微企業，一直是困擾普惠金融發展的一個難題。金融服務邊界往往會受制于成本、擔保抵押和信息等因素。尤其是鄉村中的小微企業，因為服務成本高、缺乏抵押物、信息不對稱等原因，他們常常被排斥在金融服務之外。對于類似的情況，我們迫切需要找到破邊的創新辦法，以提高中小微企業的融資覆蓋面。

過去我國已經采取了多種措施，試圖從擔保抵押方面找到解決途徑。但擔保和信貸都依賴于對企業信用的了解。過去銀行和擔保機構主要是依靠面對面的對談來了解企業，除了成本高以外，獲得的信息也不夠全面和可靠。其實，中小微企業在經營過程中會產生大量的數據，這些數據分別由政府部門和相關單位儲存及管理。過去一段時間，為了獲得儲存在政府部門和相關單位的數據，銀行需要逐一與不同部門協調，這個過程既費精力，也費成本。首先，各部門都是以各自的標準來收集業務數據，這樣的數據要經過大量的清洗轉化才能使用。其次，各部門形成的業務數據，其質量不一定達到金融科技創新的要求。最后，不同部門的數據，需要相互匹配以后才能使用。

從我國部分地區的信用信息融資平臺實踐看，借助大數據技術的金融創新是擴大信貸服務、解決中小微企業融資頑疾的有效途徑。然而，企業數據分散和質量參差不齊的現狀，嚴重阻礙了大數據技術在中小微企業融資中的應用。融資信用服務平臺網絡的建成，不但能夠解決數據歸集問題，更可以提高數據的質量。

《通知》要求盡快建立融資信用服務平臺，促進信用信息共享應用。這些措施將可以大幅度擴展金融服務邊界，擴大中小微企業的金融服務覆蓋面。金融機構通過直接接入融資信用服務平臺，批量獲得自己業務區域內的中小微企業的公開信息。在信息主體授權的情況下查詢企業的其他信息，使銀行短時間內能夠大幅度提高觸達率，特別是觸達規模小而分散的企業。

二、促進金融服務前置、增加服務便捷性

傳統金融服務一般從企業提交信貸申請才開始，經過對企業進行評估且審批后才能發放貸款。貸款審批周期較長，可能使企業錯失投資良機?！锻ㄖ饭膭罡骷壠脚_采用聯合建模、隱私計算等方式與金融機構深化合作，更好服務金融機構產品研發、信用評估和風險管理。融資信用服務平臺網絡一旦建成，將能促使金融服務前置，增加服務的便捷性。

融資信用服務平臺網絡把過去分散在各個部門的數據集中起來，通過大數據建模對中小微企業的信用作出評價，金融機構則可以根據信用評價結果對企業進行授信。更重要的是，因為信用評價和授信等服務前置于企業貸款申請，一旦企業有信貸需求，可以通過移動終端發出申請，銀行在極短的時間內就能夠審批并發放貸款，大幅度縮短了審批時間，提高服務的效率和便捷性。

根據中國普惠金融研究院建模分析，信用建設對小微企業融資具有積極影響。與沒有授信的企業相比，有了平臺授信的小微企業的綜合融資能力顯著提高。具體表現在從金融機構獲得融資的機會明顯增加，企業流動負債增加，且由于信用提升，企業應付賬款也明顯增加。尤其是對制造業和批發零售業的企業來說，授信效果更加顯著和穩定，無論規模大小，也無論企業形式，包括個體工商戶，其融資效果都很顯著。而且授信企業當年收入、凈利潤、納稅額等也有顯著增長。

三、促進有序競爭、降低服務成本

融資信用服務平臺可以提高銀行經營效率，直接降低交易成本和風險管理成本。一方面，降低獲客成本。一是可以大幅度減少一線服務人員數量，減少人員費用的開支。平臺可以通過互聯網和手機連接企業，金融機構平臺獲得大量的企業信息，通過大數據建模對企業進行數字畫像，對企業的需求進行細分，提供個性化的金融服務。二是銀行借用平臺觸達企業，不需要建設許多物理網點，減少大量的租賃及建設費用，以及物業水電、裝修折舊、安保支出、運鈔等日常運營成本。另一方面，降低風險管理成本。融資信用服務平臺使銀行對企業信用情況更加了解，包括企業的信貸情況、生產、經營和交易活動等。依托豐富的數據建立企業族譜，了解企業之間的關聯，避免風險傳遞。

融資信用服務平臺可以增加競爭，間接降低成本。一方面，平臺增加金融服務的多元化。融資信用服務平臺同樣可以突破金融機構之間的業務壁壘，將不同銀行的不同產品，通過平臺推送給企業。企業按照自己的偏好對服務組合進行選擇。另一方面，平臺豐富金融產品，可以對企業提供精準服務。金融機構采用大數據分析，更加了解企業的需求，對企業的需求進行有效的細分，設計并提供更加具有針對性的產品和個性化的金融服務。使金融服務更加符合企業個性需求，同時又增加了金融機構的回報，增加普惠金融服務的可持續性。

四、加強風險監控、改善金融健康

融資信用服務平臺可以發揮信息樞紐作用。政府、金融機構、中小微企業通過平臺實現實時交互信息，利用實時信息可以監測中小微企業的經營狀況，預判中小微企業的風險及金融健康情況。

一方面，融資信用服務平臺有助于提高風險識別的效率。一是進行企業識別和認證。由于平臺提供的數據，是企業在政府部門登記注冊的數據，通過查詢，銀行可以識別和認證企業身份的真實性和有效性。二是進行反欺詐偵測識別。通過黑名單攔截系統、灰名單偵測、社交關系模型等反欺詐技術手段，銀行通過信息交叉檢驗甄別企業營業業務和信貸需求的真偽。三是進行企業信用評級，使企業的信用情況更加透明。

另一方面，有助于提高風險處置效率。風險處置的基本方法包括規避、減緩、轉移和承受風險。平臺提供的信息，可以增加風險識別和風險預警機制的有效性，增加風險信息的透明，讓金融機構和企業能在金融服務的交易全過程中規避風險，或將風險控制在可以接受的范圍內。

中小微企業的金融健康，是指企業利用金融工具，選擇適當的金融行為，做好收支、債務、應急、風險、資產等方面的管理，以滿足日常和長期的財務需求，應對財務沖擊，把握發展機會，確保企業可持續發展。平臺所提供的服務，有助于企業活動金融服務，降低成本，增加投資，抗擊風險，因此提高了企業的金融健康水平。

五、推動政策精準實施，提高可持續發展能力

融資信用服務平臺不僅有助于降低金融服務成本，擴大金融服務覆蓋面，提高金融服務的包容性。還有助于政府精準施策，解決傳統金融服務的市場失靈問題。

對一些地方的調查發現，當前人們關注的重點是信用信息平臺在金融服務上的應用，而忽略了其政策執行上的功能。實際上，其在政策實施上具有巨大的潛力。比如，政府可以通過建模分析小微企業，根據企業的表現、所在行業等進行分類，結合經濟發展的需要，對不同企業分別制定不同的政策。又比如，政府可以利用平臺數據建立企業與利率、稅收等政策的匹配對接。這些應用，都可以大幅度增加政策的精準度和有效性。

《通知》要求“地方政府因地制宜建立中小微企業信用貸款市場化風險分擔補償機制、出臺貸款貼息和融資擔保補貼等優惠政策，并通過地方平臺落實落地。”可見平臺的建成將對政策的實施效果產生顯著的影響。

總之，融資信用服務平臺網絡的建設，在促進金融創新、擴大服務邊界、前置金融服務、增加便捷性，提升有序競爭，降低成本，加強風險監控，改善金融健康，推動精準施策，提高中小微企業的可持續發展能力等方面會產生積極作用。（中國人民大學中國普惠金融研究院副院長 莫秀根）